Вот и подходит время самого долгожданного праздника – Нового года. И снова в сказочном мире переполох! В канун праздника пропал мешок с подарками! А с ним и Дедушка Мороз, и Снегурочка. Все герои обеспокоены этим происшествием. На поиски отправляется отважный богатырь Федор. А помогают ему в этом три феи: Белая, Черная и Рыжая. Но от их чародейства все запутывается еще сильнее. Вместо богатырского коня Федор получает в верные спутники Змея Горыныча, а меч–кладенец ему заменяет обычный леденец. Добрые силы должны победить, но для этого потребуется помощь всех детей в зрительном зале.